進(jìn)入2021年，芯片行業(yè)的缺貨潮似乎還沒有緩解的跡象。在缺貨潮中，不少終端企業(yè)甚至按以往幾倍的采購量恐慌性下單，導(dǎo)致本來就底氣不足的供貨端再次傳來警報(bào)。繼1月8日福特、豐田、日產(chǎn)和FCA四家車企同時(shí)表示，因芯片短缺本月將減少汽車產(chǎn)量之后，本周又不斷有人加入了減產(chǎn)大軍。

1月13日，大眾表示將進(jìn)一步削減其德國北部主要工廠的汽車產(chǎn)量。1月14日，斯巴魯和戴姆勒同日宣布減產(chǎn)。雖然也有部分企業(yè)表示實(shí)情遠(yuǎn)未如消息傳言中的那般“危言聳聽”。

然而，從目前百姓評車掌握的信息來看，汽車零部件市場的缺貨狀態(tài)已經(jīng)不僅僅局限在芯片這片小小的“池塘”，從不起眼的汽車輪轂、輪胎再到科技含量較高的電子元器件、半導(dǎo)體甚至制造車身的鋼材、鋁都成了稀缺資源。已經(jīng)有業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，2021年國內(nèi)汽車零部件將迎來大規(guī)模漲價(jià)潮，最終導(dǎo)致的結(jié)果很可能是汽車產(chǎn)品終端售價(jià)提高。

芯片：上調(diào)30%-50%

汽車芯片可以說是目前這波漲價(jià)狂潮里站C位的。

由于人們居家辦公，市場對智能手機(jī)和電腦所使用芯片的需求增加，半導(dǎo)體芯片公司于是紛紛將生產(chǎn)重心轉(zhuǎn)向了消費(fèi)電子產(chǎn)品領(lǐng)域。當(dāng)汽車制造商陸續(xù)開始恢復(fù)生產(chǎn)后，半導(dǎo)體芯片卻無法保障充足的供應(yīng)。

目前晶圓廠的產(chǎn)能主要分為 6 英寸、8 英寸和 12 英寸，一般情況下 8 英寸和 12 英寸的應(yīng)用量最大。然而在疫情期間，來自消費(fèi)電子、工業(yè)市場和汽車需求猛增，這些大多需要用到 8 英寸晶圓。需求激增導(dǎo)致了市場上的 8 英寸晶圓產(chǎn)能持續(xù)緊張。

晶圓緊缺的話，很顯然，只能等。按照這種趨勢發(fā)展下去，芯片界或迎來“洗牌”。不過目前就中國汽車工業(yè)協(xié)會而言，我國芯片緊張問題還未達(dá)到致命地步，但問題還是存在，若是時(shí)間長了，就會成為一個(gè)行業(yè)問題，仍需重視。

目前MLCC、MCU芯片、電阻等車用電子元器件漲幅普遍在30%-50%左右。其中MLCC漲幅最高達(dá)到2倍以上，成為歷年來最大漲幅，后續(xù)還不排除再次出現(xiàn)漲價(jià)的可能性。芯片問題短期內(nèi)對消費(fèi)者不會導(dǎo)致太大的影響，時(shí)間長了就不好說了，但也相信車企會解決這個(gè)問題。

輪胎：漲幅5%-10%

“缺芯”潮其實(shí)已經(jīng)夠讓人頭大，不過零部件汽車零部件市場的緊缺狀態(tài)還在不斷擴(kuò)大。開年以來，汽車輪胎又掀起一輪集體漲價(jià)潮。1月20日，江蘇華安橡膠將再次對輪胎出廠價(jià)格進(jìn)行上調(diào)，幅度為2%-3%，并不排除在2月1日再次上調(diào)出廠價(jià)格。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，開年以來，已有40家輪胎企業(yè)宣布漲價(jià)。此前，包括中策橡膠、玲瓏輪胎、正新輪胎等本土輪胎龍頭企業(yè)，均先后宣布從今年1月起上調(diào)產(chǎn)品價(jià)格，漲價(jià)幅度介于2%-5%間；而外資品牌方面，包括普利司通、固特異等亦紛紛掀漲價(jià)潮，各家累計(jì)漲價(jià)幅度均超5%。

輪胎產(chǎn)銷兩端價(jià)格上漲，反映在二級資本市場上，相關(guān)概念股股價(jià)也水漲船高。去年7月至今，在9家A股上市輪胎企業(yè)中，有6家公司股價(jià)出現(xiàn)不同程度的上漲，甚至出現(xiàn)了不少翻倍股。截至1月19日收盤，玲瓏輪胎半年來市值漲幅最大，約335.16億元，股價(jià)漲幅超108%；賽輪輪胎(601058.SH)股價(jià)漲幅超143%，市值漲約136.57億元。

據(jù)了解，東南亞地區(qū)是橡膠主要產(chǎn)地，但是受到臺風(fēng)、降雨等極端天氣和病蟲害等因素影響，東南亞地區(qū)出現(xiàn)橡膠減產(chǎn)的情況，2020年預(yù)計(jì)同比減產(chǎn)9%。此外，隨著經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇、各行業(yè)景氣度回升，下游汽車行業(yè)高增長引起的需求激增也是輪胎、橡膠漲價(jià)的重要原因。

據(jù)行業(yè)資深人士分析，漲價(jià)與否，主要取決于橡膠價(jià)格。上游輪胎原材料價(jià)格短期內(nèi)不會出現(xiàn)大幅度下降，加上短期內(nèi)供需矛盾難以緩解。由此可見，目前輪胎行業(yè)想要在短期之內(nèi)恢復(fù)原價(jià)的可能性相對較小。

鋼鐵：漲幅最高500元/噸

除了芯片與輪胎之外，2020年四季度以來，汽車各類零部件原材料漲聲一片。中鋼網(wǎng)統(tǒng)計(jì)，近期41家鋼廠調(diào)價(jià)，所有鋼鐵價(jià)格均出現(xiàn)上漲，漲幅最高為500元/噸。進(jìn)入12月，期貨市場的鐵礦石價(jià)格創(chuàng)近7年來新高，盤中一度突破1000元大關(guān)。除此之外，鋁、塑料、玻璃等汽車零部件的主要原材料也迎來上漲。

汽車生產(chǎn)是對鋼材需求很大的一個(gè)行業(yè)，在整車制造上下游鏈條中，幾乎處處都可見需要用鋼材的地方。不過相對于上游的熱火朝天，汽車的零售終端卻是冷淡蕭索，從CPI消費(fèi)物價(jià)指數(shù)和PPI生產(chǎn)價(jià)格指數(shù)來看，10月和11月連續(xù)兩個(gè)月都是“雙通縮”，說明汽車生產(chǎn)上游的價(jià)格上漲，并沒有傳導(dǎo)到銷售下游，這中間的價(jià)差，被上下游產(chǎn)業(yè)鏈條自己消化了。

對于上游供應(yīng)商來說，目前來看，也完全有能力進(jìn)行消化。一是在節(jié)能減排、汽車輕量化技術(shù)革新的大背景下，汽車生產(chǎn)所需的鋼材正被鋁材、塑鋼以及更多新型材料所替代；二是上游供應(yīng)商本身還具備一定的庫存，短期內(nèi)尚能應(yīng)對鐵礦石期貨市場的劇烈變動(dòng)。不過，隨著我國對疫情的有力控制，明年經(jīng)濟(jì)回暖，對鐵礦石的剛性需求會愈發(fā)加強(qiáng)。

數(shù)據(jù)顯示，目前中國的鐵礦石自給率仍比較低，對外依存度常年維持在80%以上。而澳大利亞鐵礦石則占據(jù)中國約60%的市場份額，巴西占據(jù)20%。如果這2國的供應(yīng)出現(xiàn)極端情況，那么對于外國汽車市場的影響還是很大的。不過，鐵礦石也不一定會成為“下一個(gè)芯片”，只是有備無患，中企也需要提前準(zhǔn)備應(yīng)對各種極端問題，以提高自身的韌性。

“漲聲一片” 如何面對？

從去年四季度開始，汽車各類原材料就“漲聲一片”。除了以上幾個(gè)大方向之外，幾乎所有的汽車零部件所用到的原材料都在漲價(jià)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，當(dāng)下50類重要的工業(yè)品當(dāng)中，價(jià)格上漲的有43種，已接近2016年-2017年的峰值。

不過值得注意的是，即便此輪漲價(jià)持續(xù)較長時(shí)間，整車售價(jià)仍不受影響。據(jù)中汽協(xié)統(tǒng)計(jì)，2020年1-10月份，重點(diǎn)汽車企業(yè)集團(tuán)的營業(yè)收入同比增長了3.4%，增加額為1079.3億元。這也就意味著，原材料成本上漲的相當(dāng)一部分由供應(yīng)鏈承擔(dān)了。

這樣一來，中游零部件將面臨著雙重?cái)D壓的生存壓力。相反那些掌握話語權(quán)的Tire 1則很可能從中獲利，體量較小的主機(jī)廠日子就不那么好超過了。因此，在汽車新四化時(shí)代，主機(jī)廠要想在產(chǎn)品定價(jià)上取得主動(dòng)權(quán)，選擇一些核心零部件公司進(jìn)行提前布局必不可少。對于輪胎，目前市場競爭已經(jīng)非常充分，放眼全球，也沒有很多主機(jī)廠會去投資輪胎公司的案例。但是在芯片、動(dòng)力電池甚至動(dòng)力電池里的鋰礦這樣的產(chǎn)品時(shí)，值得主機(jī)廠去提早考慮。

百姓評車

如果哪一天吉利、長城、長安這樣的自主品牌車企已經(jīng)強(qiáng)大到足以威脅通用、福特這些美系車企巨頭的時(shí)候，就不得不防再以一個(gè)“莫須有”的罪名來控制采購芯片。它們會不會像打壓華為一樣，無論你的產(chǎn)品有多先進(jìn)，設(shè)計(jì)有多領(lǐng)先，都無法發(fā)揮出來。大到無人駕駛、車聯(lián)網(wǎng)，小到一個(gè)玻璃搖窗機(jī)，將來最離不開的就是芯片。

無論如何，面對競爭激烈的市場，弱勢品牌沒有足夠的底氣在終端市場上和客戶議價(jià)，主機(jī)廠如此，零部件供應(yīng)商同樣如此。